المصدر:
بلومبرغ
اتفقت شركة "ثوما برافو" للاستحواذات الخاصة، على الاندماج مع شركة "آيرونسورس" لبرمجيات التطبيقات، لطرح الأخيرة في اكتتاب عام للجمهور، بقيمة أعمال مجمعة تبلغ 11.1 مليار دولار.
وستساعد شركة "ثوما برافو أدفانتج"، وهي شركة استحواذ للأغراض الخاصة ( SPAC)، في تمويل الصفقة بمبلغ 1.3 مليار دولار، عبر استثمارات جديدة من مجموعة من مديري الأصول الممتازة بما في ذلك "تايغر غلوبال مانجمنت" و"ويلنغتون مانجمنت" و"سيثكلارمانباوبوست غروب"، وفقاً لبيان صدر الأحد، مؤكداً تقرير بلومبرغ نيوز.
اقتصاد التطبيقات
وبموجب شروط الصفقة، سيحصل مساهمو "آيرونسورس" على 10 مليارات دولار، بما في ذلك 1.5 مليار دولار نقداً، وأغلبية الأسهم في الشركة المندمجة. ومن المتوقع أن يكون لدى "آيونسورس" 740 مليون دولار نقداً عند الانتهاء من تنفيذ الصفقة.
وسينضم أورلاندو برافو، المؤسس والشريك الإداري في شركة "ثوما برافو"، عملاق شركات الأسهم الخاصة، إلى مجلس إدارة "آيرونسورس".
وقال برافو في البيان: "باعتبارها واحدة من أسرع المنصات نمواً وأكثرها ابتكاراً لبناء وتوسيع نطاق الأعمال في اقتصاد التطبيقات، فإن "آيرونسورس" في وضع جيد يتيح لها استمرار النجاح كشركة عامة".
تعد "آيرونسورس" نموذجاً غير معتاد وسط الموجة الأخيرة من أهداف شركات الاستحواذ للأغراض الخاصة لأنها رابحة بالفعل؛ حيث حققت الشركة أرباحاً قبل احتساب الفوائد والضرائب والإهلاك وتسديد الديون بقيمة 104 ملايين دولار في عام 2020، وفقاً للبيان.
وتأسست الشركة التي تتخذ من "تل أبيب" مقراً لها على يد ثمانية مؤسسين في عام 2010 وتوفر البرامج المستخدمة من قبل مطوري التطبيقات ومشغلي الاتصالات.
ومن المتوقع أن يبقى جميع المؤسسين في أماكنهم بعد الصفقة مع "ثوما برافو أدفانتج" وسيحتفظون بأسهم التصويت الممتاز، ما يمنحهم نسبة خمسة إلى واحد، وفقاً لأشخاص مطلعين على الأمر.
هيكل الصفقة
يتوافق هيكل الصفقة مع نموذج الملكية الخاصة لشركة "ثوما برافو". ففي ظل شركة "برافو"، اكتسبت الشركة سمعة طيبة في شراء شركات البرمجيات السحابية، والحفاظ على الإدارة الحالية في مكانها ودعمها بطريقة أقرب إلى رأس المال الاستثماري. وهو نموذج يتعارض مع الحكمة التقليدية لشركات الأسهم الخاصة فيما يتعلق بالهندسة المالية لتحقيق عوائد أفضل.
وكانت "آيرونسورس" في مراحل متقدمة من عرضها الترويجي الأولي للاكتتاب العام عندما تم تقديم رئيسها التنفيذي والمؤسس المشارك، تومر بار زيف، إلى شركة "برافو" في أوائل فبراير، على حد قول المصادر.
وقرر الاثنان متابعة الصفقة، تاركين "آيرونسورس" تتخلى عن خطط الاكتتاب العام، لإجراء مناقشات مع أهداف أخرى محتملة لشركة الاستحواذ ذات الأغراض الخاصة.
قال زيف في البيان: "رغم التقدم الذي أحرزناه سابقاً في متابعة الاكتتاب العام الأولي التقليدي، عندما التقينا مع "ثوما برافو أدفانتج"، وجدنا توافقاً في الرؤية وقناعة مشتركة حول النمو طويل الأجل الذي يمكننا دفعه في "آيرونسورس" الذي جعلهم الشريك المثالي بينما نتخذ الخطوة التالية لتنمو شركتنا".
وفي عام 2019، استحوذت الصناديق التي تديرها "سي في سي كابتالبارتنرز" على حصة أقلية في "آيرونسورس" بأكثر من 400 مليون دولار.
وجمعت شركة "ثوما برافو أدفانتج" مليار دولار في طرح عام أولي في يناير. ويعد برافو رئيس شركة الاستحواذ للأغراض الخاصة، بينما يعمل روبرت "تري" سايل، كبير المديرين التنفيذيين.
يذكر أن بلومبرغ نيوز نشرت مؤخرا أن شركة الأسهم الخاصة هذه أعلنت هذا الشهر عن صفقة بقيمة 2.4 مليار دولار للاستحواذ على شركة "تاليند" الخاصة بتكامل البيانات ونزاهتها، وتقترب من تحقيق صفقة استحواذ بقيمة 3.7 مليار دولار لشركة البرمجيات المالية "كاليبسوتيكنولوجيز".
ومن المقرر إغلاق صفقة "آيرونسورس" في الربع الثاني. وقامت شركة "غولدمان ساكس غروب" و"جيفيريز فايننشال غروب" و"سيتي غروب" بتقديم المشورة لشركة "آيرونسورس" بشأن الصفقة.
تصنيفات
